Zarząd Prime Alternatywnej Spółki Inwestycyjnej, notowanej na rynku NewConnect, przyjął „Strategię Rozwoju Prime ASI S.A. na lata 2026–2030”. Jej głównym celem jest budowa zintegrowanej platformy skupiającej komplementarne przedsiębiorstwa z sektorów obronnego i dual-use w Polsce oraz Europie Środkowo-Wschodniej.
Grafika koncepcyjna – materiał ilustracyjny; nie przedstawia konkretnych produktów ani działających instalacji AMC Polish Arsenal lub Thalon Technologies
Prime ASI zamierza koncentrować się w szczególności na przedsiębiorstwach działających w obszarach produkcji amunicji i komponentów, systemów bezzałogowych i autonomicznych, technologii antydronowych, elektroniki i sensorów, systemów dowodzenia i łączności, cyberbezpieczeństwa, automatyki specjalnej, logistyki oraz technologii podwójnego zastosowania.
Strategia formalizuje i rozwija komunikowany wcześniej kierunek Prime ASI – budowę zintegrowanej platformy kapitałowej i operacyjnej skupiającej komplementarne przedsiębiorstwa z sektorów obronnego i dual-use. Zakładanym efektem rozwoju platformy jest zwiększanie zdolności produkcyjnych, technologicznych, sprzedażowych, finansowych i eksportowych jej spółek portfelowych.
AMC Polish Arsenal i Thalon Technologies – pierwsze dwa filary platformy
Pierwszy publicznie ujawniony koszyk aktywów Prime ASI obejmuje dwa komplementarne kierunki: strategiczną produkcję przemysłową oraz autonomiczne systemy morskie.
Infografika: dwa pierwsze publicznie ujawnione filary platformy defence i dual-use Prime ASI. Schemat ma charakter strategiczny i nie oznacza uruchomionej produkcji ani gotowych produktów
AMC Polish Arsenal – filar przemysłowy. Prime ASI posiada 20% udziałów oraz prawo umożliwiające zwiększenie zaangażowania do 51% na warunkach zawartej umowy opcji. Samo posiadanie opcji nie oznacza jej wykonania ani nabycia dodatkowych udziałów; ewentualne wykonanie będzie wymagało zgodności z obowiązującym w dacie wykonania Statutem, Polityką Inwestycyjną i Strategią Inwestycyjną oraz uzyskania wymaganych zgód i uchwał korporacyjnych. Dalsza realizacja projektów AMC Polish Arsenal będzie zależna w szczególności od uzyskania wymaganych zezwoleń i certyfikacji, zabezpieczenia technologii i finansowania, walidacji technicznej oraz zawarcia odpowiednich umów handlowych.
Thalon Technologies – filar autonomii morskiej. Prime ASI posiada 51% udziałów w spółce. Projekt jest rozwijany z wykorzystaniem ekosystemu morskiego w Szczecinie i ma koncentrować się na rozwiązaniach mogących znaleźć zastosowanie m.in. w patrolowaniu, ochronie portów, monitoringu offshore, bezpieczeństwie infrastruktury krytycznej oraz dla klientów publicznych i przemysłowych. Kolejne etapy będą zależne m.in. od zabezpieczenia praw technologicznych, partnerstw przemysłowych, finansowania, budowy prototypów i walidacji parametrów.
Prime ASI posiada już dwa komplementarne punkty startowe platformy. AMC Polish Arsenal daje nam ekspozycję na projekt rozwoju strategicznych zdolności produkcyjnych i amunicji wielkokalibrowej, natomiast Thalon Technologies otwiera obszar autonomii morskiej, ochrony infrastruktury krytycznej i technologii podwójnego zastosowania. Kolejne inwestycje mają uzupełniać ten rdzeń o drony powietrzne, technologie antydronowe, elektronikę, systemy dowodzenia, cyberbezpieczeństwo i sprzedaż zagraniczną – mówi Michał Ręczkowicz, prezes zarządu Prime ASI.
Etapowy model rozwoju portfela
Infografika: etapowy model rozwoju portfela i ścieżka budowy wartości Prime ASI
Prime ASI zamierza rozwijać portfel przede wszystkim w modelu etapowym. W wybranych transakcjach pierwszym krokiem może być objęcie nowych udziałów albo nabycie ograniczonego pakietu mniejszościowego, wraz z uzyskaniem odpowiednich praw informacyjnych, ochronnych lub nadzorczych oraz – jeżeli będzie to uzasadnione – zabezpieczeniem możliwości późniejszego zwiększenia zaangażowania.
W kolejnym etapie Prime ASI zamierza wspierać spółki portfelowe w dostępie do finansowania, kontraktów, partnerów przemysłowych, klientów zagranicznych oraz kompetencji organizacyjnych i transakcyjnych. W odniesieniu do wybranych aktywów możliwe będzie późniejsze zwiększenie zaangażowania, w tym wykonanie posiadanych praw opcyjnych, wyłącznie po spełnieniu warunków prawnych, inwestycyjnych i korporacyjnych obowiązujących w dacie wykonania.
Uzyskanie kontroli ma następować wyłącznie wtedy, gdy będzie uzasadnione wynikami due diligence, perspektywami spółki, możliwością integracji z pozostałymi aktywami platformy oraz wpływem transakcji na wartość przypadającą na jedną akcję Prime ASI. Każda czynność prowadząca do nabycia lub zwiększenia lokaty będzie realizowana wyłącznie w granicach obowiązującego Statutu, Polityki Inwestycyjnej i Strategii Inwestycyjnej oraz po uzyskaniu wymaganych zgód i uchwał korporacyjnych.
Na poziomie Prime ASI finansowanie Strategii może obejmować środki własne, emisje akcji lub innych instrumentów kapitałowych, aporty, rozliczenia mieszane, odroczone płatności i mechanizmy earn-out – wyłącznie w zakresie dopuszczalnym przez prawo, Statut, Politykę Inwestycyjną i Strategię Inwestycyjną Emitenta. Finansowanie bankowe, obligacyjne, project finance, pożyczki, finansowanie sprzedającego oraz inne formy finansowania dłużnego lub projektowego mają być co do zasady wykorzystywane na poziomie właściwych spółek portfelowych lub celowych.
Rozwój sprzedaży zagranicznej
Jednym z planowanych elementów Strategii jest utworzenie odrębnej spółki operacyjnej lub portfelowej odpowiedzialnej za rozwój sprzedaży zagranicznej i kanałów eksportowych. W przyszłości podmiot ten może – na podstawie odrębnych uzgodnień z poszczególnymi spółkami – koordynować i integrować ofertę produktową AMC Polish Arsenal, Thalon Technologies oraz kolejnych spółek portfelowych lub partnerów platformy.
- budowa sieci dystrybutorów i partnerów zagranicznych;
- udział w międzynarodowych postępowaniach zakupowych i projektach przemysłowych;
- tworzenie wspólnych ofert produktowych i systemowych;
- finansowanie handlu, gwarancje i ubezpieczenia eksportowe;
- organizacja serwisu, szkoleń i wsparcia posprzedażowego;
- kontrola eksportu, zgodność sankcyjna i weryfikacja użytkowników końcowych.
Działalność wymagająca koncesji lub zezwoleń zostanie rozpoczęta dopiero po ich uzyskaniu i wdrożeniu odpowiednich procedur compliance.
Wiele prywatnych przedsiębiorstw defence i dual-use posiada wartościowe produkty, ale samodzielnie ma ograniczony dostęp do dużych projektów, finansowania i zagranicznych kanałów sprzedaży. Chcemy tworzyć środowisko, w którym projekty przemysłowe rozwijane w AMC Polish Arsenal, rozwiązania morskie Thalon Technologies oraz technologie kolejnych spółek będą mogły być rozwijane i – w zakresie uzgodnionym pomiędzy podmiotami – oferowane jako część szerszej platformy – dodaje Michał Ręczkowicz.
Wzmocnienie zarządzania i nadzoruStrategia zakłada wzmocnienie kompetencji Zarządu, Rady Nadzorczej i zaplecza organizacyjnego Prime ASI w obszarach finansowania, bankowości, rynku kapitałowego, fuzji i przejęć, przemysłu obronnego, audytu, bezpieczeństwa, compliance i ekspansji międzynarodowej.
Docelowy model nadzoru zakłada siedmioosobową Radę Nadzorczą oraz wyspecjalizowane komitety wspierające nadzór nad audytem, strategią i transakcjami M&A, a także compliance, bezpieczeństwem i eksportem – z zastrzeżeniem podjęcia wymaganych uchwał przez właściwe organy Spółki. Ewentualne decyzje personalne będą komunikowane odrębnie, jeżeli będą podlegały obowiązkom informacyjnym.
Prime ASI zamierza również rozwijać raportowanie zarządcze spółek portfelowych, a w odniesieniu do podmiotów podlegających konsolidacji – raportowanie skonsolidowane zgodnie z właściwymi standardami rachunkowości. Spółka zamierza przygotowywać organizację do raportowania zgodnego z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej oraz analizować możliwość przeniesienia w przyszłości notowań akcji na rynek regulowany. Rozpoczęcie formalnego procesu będzie wymagało odrębnej decyzji.
Osoby zaangażowane w pierwsze projekty platformy
Pierwsze projekty platformy są rozwijane przez Prime ASI wspólnie ze spółkami portfelowymi i partnerami branżowymi. W ich rozwój zaangażowani są m.in.:
- Michał Ręczkowicz – prezes zarządu Prime ASI | strategia, kapitał i transakcje. Przedsiębiorca i inwestor związany z technologiami i rynkiem kapitałowym. W Prime ASI odpowiada za kierunek strategiczny, struktury transakcyjne, pozyskiwanie kapitału i rozwój portfela.
- Marek Kuźmicz – wspólnik Grupy Kapitałowej VALEZA | relacje przemysłowe i międzynarodowe. Przedsiębiorca z doświadczeniem w projektach przemysłowych i współpracy zagranicznej. Po stronie GK Valeza wspiera relacje branżowe, sprzedaż zagraniczną i otoczenie biznesowe projektów AMC Polish Arsenal i Thalon Technologies.
- dr inż. Przemysław Kowalczuk – prezes Armaments Munition Company | technologia, produkcja i regulacje. Po stronie partnera branżowego wnosi kompetencje w zakresie technologii produkcyjnych, dokumentacji technicznej, wymogów jakościowych i regulacyjnych, organizacji łańcucha dostaw oraz przygotowania zdolności produkcyjnych.
- Zbigniew Jagniątkowski – prezes zarządu Thalon Technologies | gospodarka morska i partnerstwa międzynarodowePrzedsiębiorca sektora morskiego, związany z JPP Marine i pełniący funkcję konsula honorowego Republiki Filipin w Szczecinie. Wnosi doświadczenie w gospodarce morskiej, projektach stoczniowych, relacjach międzynarodowych i dyplomacji gospodarczej.
Wraz z rozwojem platformy Prime ASI zakłada uzupełnianie zespołu i zaplecza projektowego o kolejne kompetencje z obszarów finansowania, M&A, przemysłu, technologii, eksportu, compliance i bezpieczeństwa, odpowiednio do skali oraz potrzeb prowadzonych przedsięwzięć.
To nie jest projekt jednej osoby ani jednej spółki. Łączymy kompetencje potrzebne do prowadzenia przedsięwzięć od technologii i produkcji, przez finansowanie i kontrakty, po eksport. Wraz z rozwojem platformy chcemy wzmacniać zespół o osoby i partnerów posiadających doświadczenie potrzebne do realizacji kolejnych projektów – mówi Michał Ręczkowicz.
Możliwa transakcja z inwestorem branżowym
Strategia zakłada, że Prime ASI nie musi bezterminowo utrzymywać wszystkich aktywów w portfelu. Po osiągnięciu przez platformę odpowiedniej skali działalności, rentowności, portfela zamówień, zdolności produkcyjnych, własności intelektualnej i standardów zarządzania Spółka będzie mogła przeprowadzić przegląd dostępnych opcji strategicznych.
Możliwe warianty przyszłej monetyzacji obejmują m.in.:
- sprzedaż wybranej spółki portfelowej albo określonego aktywa;
- sprzedaż pakietów kontrolnych w spółkach operacyjnych;
- sprzedaż całości albo zasadniczej części platformy operacyjnej;
- wejście inwestora strategicznego do Prime ASI lub podmiotu holdingowego;
- połączenie z większą krajową albo międzynarodową grupą przemysłową;
- transakcję skutkującą przejęciem kontroli nad Prime ASI;
- częściową sprzedaż aktywów z pozostawieniem Spółce udziału w ich dalszym wzroście.
Naszym celem jest zbudowanie platformy łączącej projekty przemysłowe rozwijane w AMC Polish Arsenal z technologiami autonomicznymi rozwijanymi przez Thalon Technologies oraz kolejnymi wyspecjalizowanymi spółkami. Taka platforma może z czasem osiągnąć skalę atrakcyjną dla dużych międzynarodowych inwestorów branżowych. Nie ustanawiamy jednak terminu ani obowiązku sprzedaży. Transakcja będzie analizowana tylko wtedy, gdy jej warunki będą odpowiadały wartości całej platformy i interesowi akcjonariuszy Prime ASI – podkreśla prezes Prime ASI.
Ambicja zbudowania regionalnej platformy
Do 2030 r. Prime ASI zamierza zbudować portfel obejmujący kierunkowo około 8–10 istotnych aktywów. Liczba ta nie stanowi zobowiązania i będzie zależała od jakości analizowanych projektów, wyników due diligence, dostępności finansowania i wpływu poszczególnych transakcji na wartość jednej akcji.W odniesieniu do istotnych transakcji Zarząd zamierza analizować wycenę w scenariuszu ostrożnym, bazowym i rozwojowym oraz, gdy będzie to uzasadnione skalą, strukturą lub sposobem rozliczenia transakcji, dążyć do pozyskania niezależnej wyceny, opinii eksperta lub fairness opinion. O zawarciu wiążących umów, wykonaniu opcji, uzyskaniu kontroli nad spółkami portfelowymi oraz innych zdarzeniach spełniających kryteria informacji poufnej Prime ASI będzie informowała w odrębnych raportach bieżących.
O Prime ASI
Prime Alternatywna Spółka Inwestycyjna jest alternatywną spółką inwestycyjną notowaną na rynku NewConnect. Przyjęta Strategia Rozwoju zakłada budowę publicznej platformy kapitałowej dla przedsiębiorstw technologicznych, przemysłowych, obronnych i dual-use. W ramach modelu rozwoju portfela Prime ASI zamierza wspierać spółki portfelowe m.in. w dostępie do finansowania, partnerów przemysłowych, rynku kapitałowego, technologii i ekspansji międzynarodowej.
Pierwszy publicznie ujawniony koszyk aktywów nowej platformy obejmuje:
- AMC Polish Arsenal – projekt przemysłowy w obszarze amunicji i komponentów; Prime ASI posiada 20% udziałów oraz prawo umożliwiające zwiększenie zaangażowania do 51% na warunkach umowy opcji; opcja nie została wykonana;
- Thalon Technologies – spółkę projektową rozwijaną w obszarze bezzałogowych i autonomicznych jednostek morskich, w której Prime ASI posiada 51% udziałów.
Informacja prasowa
Czytaj także: